AI时代算力新宠：光芯片国产替代趋势

本文是一篇关于人工智能专题研究的报告，聚焦于光芯片在AI时代的角色，将其称为AI时代的核心“芯”。在全球AI竞赛日益激烈，算力成为关键驱动力的背景下，报告指出2021年全球计算设备算力规模已达到惊人的615 EFlops，预计到2030年将达到56 ZFLOPS，中国算力规模也保持快速增长。 光芯片作为光通信的核心器件，在AI大模型构建中扮演着基石角色，特别是在高性能计算网络中的光模块需求呈现爆发式增长。在国内市场，虽然2.5G及以下光芯片市场国产化率较高，但在25G及以上高速光芯片方面，国产化率相对较低，主要由美国和日本公司主导。国内厂商如源杰科技等正在通过技术创新打破这一局面，随着800G、1.6T等高速率光芯片需求的增长，海外产能受限可能推动国内替代进程加速。 报告通过分析海外光通信龙头Lumentum和II-VI的成长路径，总结了两大趋势：一是通过多次并购实现产业链纵向整合，提高成本效益；二是产品线横向扩展，降低对单一市场需求周期性风险的依赖。相比之下，国内厂商通常选择在细分领域深耕，但长期看，那些技术积累深厚、具备横向扩张和纵向延伸潜力的企业将更具竞争优势。 推荐关注的相关标的包括源杰科技、长光华芯、光迅科技和仕佳光子，但同时指出，AI技术更新迭代缓慢、技术落地效果未达预期以及市场开拓不足等风险也需警惕。整体而言，该报告深入探讨了光芯片在AI时代的重要性和国产替代的前景，为企业和投资者提供了有价值的参考信息。